Вернуть первое место

Соединенные Штаты рассчитывают вновь стать мировым лидером по добыче нефти. Рост обеспечили новые технологии и высокие нефтяные цены

Нефтяная промышленность должна стать локомотивом американской экономики
Нефтяная промышленность должна стать локомотивом американской экономики

В ближайшее время США выйдут на первое место в мире по добыче нефти, обогнав Россию и Саудовскую Аравию. Такой вывод содержится в свежем ежегодном обзоре Международного энергетического агентства (МЭА) и Организации стран — импортеров нефти. Как утверждается в обзоре, «примерно к 2020 году США станут крупнейшим мировым производителем нефти. В результате импорт нефти в США продолжит снижаться, и примерно к 2030 году Северная Америка станет ее нетто-экспортером», — считают экономисты агентства.

Эти ожидания соответствуют опубликованному в октябре прогнозу консалтинговой компании IHS CERA, согласно которому в 2012 году добыча нефти в Соединенных Штатах вырастет на 7% — до 10,9 млн баррелей в сутки. Производство нефти в США растет уже четвертый год подряд, причем наивысшими темпами с 1951 года. По оценкам американского министерства энергетики, в 2013 году добыча нефти и прочих жидких углеводородов составит 11,4 млн баррелей в сутки. Это будет рекорд для США и лишь немного недотянет до добычи Саудовской Аравии (по прогнозу, 11,6 млн баррелей в сутки). По оценкам Citibank, к 2020 году добыча нефти в Соединенных Штатах может достигнуть 13–15 млн баррелей в сутки, а это значит, что страна станет «новым Ближним Востоком».

Последний раз США занимали первое место по добыче нефти в 2002 году — после того, как добыча в Саудовской Аравии была значительно снижена после терактов 11 сентября и резкого падения спроса на топливо со стороны авиации. С тех пор Соединенные Штаты, занимавшие первое место значительную часть ХХ века, были отодвинуты на третье место — как Саудовской Аравией, крупнейшим производителем в ОПЕК, так и Россией, в некоторые годы тоже бывшей мировым лидером.

Призрачная независимость

Означает ли рост нефтедобычи энергетическую независимость, задачу достижения которой провозглашал в первый срок своего президентства Джордж Буш-младший? Не совсем. США потребляют 18,7 млн баррелей нефти в сутки, поэтому потребность в значительном импорте нефти из-за рубежа сохранится. Но рост внутренней добычи и повышение эффективности двигателей приведет к тому, что до конца нынешнего десятилетия импорт в США может сократиться вдвое.

При этом большинство экономистов ожидают, что цены на топливо останутся довольно высокими из-за сохраняющегося роста спроса на нефть в развивающихся странах и нестабильности на Ближнем Востоке и в Северной Африке. В пользу этого прогноза говорит тот факт, что до сих пор рост добычи нефти в США не привел к удешевлению бензина. Но зато рост добычи внутри США создает дополнительные точки роста в американской экономике.

От этого выигрывают как небольшие компании, так и международные гиганты, например англо-голландская Royal Dutch/Shell, которая считает Соединенные Штаты перспективным районом добычи. Еще один гигант отрасли, американская ExxonMobil, в сентябре объявила, что планирует инвестировать в свои американские проекты 1,6 млрд долларов. А подобные проекты повышают темпы роста в «медвежьих углах» Америки — штатах Оклахома, Вайоминг, Северная Дакота, Монтана и др. Благодаря этому безработица там оказывается меньше среднего уровня по стране. Так, если в среднем по США она составляет 7,8%, то в Оклахоме — 5,2%, а в Северной Дакоте — всего 3%. В выигрыше оказываются не только нефтяники, но и все смежные отрасли — от сталелитейных компаний, поставляющих трубы, до железнодорожных операторов, которые перевозят нефть на НПЗ. В тех штатах, где добыча растет, эффект роста чувствуется в целом по экономике — дела идут лучше у строителей и риэлтеров, автодилеров и розничной торговли. По оценкам IHS CERA, бум в нефтедобыче, который уже обеспечил 1,7 млн новых рабочих мест, до 2020 года создаст еще 1,3 млн.

Вместо газа

Главным фактором, который позволяет увеличивать производство нефти, стали новые технологии добычи сланцевой нефти и газа. Применение технологий горизонтального бурения и гидроразрыва пластов позволяет добывать углеводороды в относительно бедных слоях сланца (который широко распространен в США) вместо того, чтобы искать все реже встречающиеся традиционные месторождения.

«Впрочем, рост добычи нефти в Соединенных Штатах был вызван не только технологическими изменениями. Продолжительный период высоких цен на нефть дал американским компаниям средства и стимулы для того, чтобы осуществлять огромные инвестиции в добычу. В первом десятилетии XXI века средняя цена нефти составила 69 долларов за баррель, в то время как в 1990-х — всего 21 доллар», — рассказал «Эксперту» Марк Эчлин, аналитик Credit Suisse.

Кроме того, вновь растет и добыча нефти в американском секторе Мексиканского залива, рост которой замедлился после аварии на платформе BP в апреле 2010 года. Открытие новых крупных месторождений должно увеличить добычу нефти на шельфе в ближайшие годы.

Важную роль в нынешнем нефтяном буме в США сыграл ажиотаж вокруг сланцевого газа. Еще в 2007 году в Соединенных Штатах лишь 7% добычи газа приходилось на сланцевый газ — 100 млн кубометров в сутки. Но уже в 2010-м (за этот год доступна самая свежая статистка министерства энергетики США) добыча сланцевого газа выросла до 413 млн кубометров в сутки (примерно четверть всей добычи газа в США). По прогнозам министерства, доля сланцевого газа в общей добыче газа вырастет до 49% к 2035 году.

«Но в настоящий момент сланцевый газ оказывается жертвой собственного успеха. Причина — перепроизводство газа на американском рынке, что привело к падению цен», — рассказал «Эксперту» экономист исследовательского центра Economist Intelligence Unit Марк Адамс. Спотовые цены на газ в США упали с 13 долларов за 1 млн британских термических единиц (БТЕ) в середине 2008 года до 3 долларов за 1 млн. БТЕ в середине 2012-го. Для большинства американских производителей это ниже точки безубыточности, которая сегодня находится на уровне 5 долларов за 1 млн. БТЕ. В результате в 2012 году ряд компаний провели списание активов в секторе добычи сланцевого газа.

«Проблемы одного сектора оборачиваются выгодами для другого. В отличие от газа нефть — глобальное сырье, транспортировка которого между странами и регионами технически проста. В отличие от газа, для которого нужны дорогостоящие газопроводы или установки по сжижению и разжижению. В течение последних двух лет в США многие буровые установки были переведены с добычи сланцевого газа на сланцевую нефть. Сохранение высоких цен на нефть означает, что этот сегмент остается прибыльным даже при более высоких издержках, чем при добыче традиционной нефти», — говорит г-н Адамс.

С сентября 2009 года по сентябрь 2012-го число нефтяных буровых установок в США выросло с 328 до 1402, причем 82% из них предназначались для горизонтального бурения. За то же время число газовых буровых сократилось с 1215 до 454.

Наиболее производительными оказываются месторождения сланцевой нефти в Северной Дакоте и Техасе, однако добыча растет также в Оклахоме, Колорадо, Огайо и других штатах. Добыча нефти на сланцевых месторождениях, как прогнозирует геологический консультант Wood Mackenzie, должна вырасти с 1,6 млн баррелей в сутки в 2012 году до 4,2 млн баррелей в сутки в 2020-м. Это означает, что к концу десятилетия сланцевая нефть будет давать США столько нефти, сколько сегодня добывают такие крупные производители, как Иран или Канада.

Цены не упадут

Добыча нефти в США достигла пика в 1985 году, когда месторождения Аляски производили огромные объемы легкой нефти, — в стране добывали 11,2 млн баррелей нефти в сутки. С тех пор добыча только падала: с 1986-го по 2008 год она уменьшилась на 44%. Всего шесть лет назад Соединенные Штаты импортировали почти 60% потребляемой нефти. Но уже в конце нынешнего года, как прогнозирует IHS CERA, добыча внутри страны окажется на самом высоком уровне с 1998 года, а импорт нефти — на самом низком уровне с 1992-го (всего 41% потребностей).

«Смогут ли Соединенные Штаты в итоге обойти Саудовскую Аравию, будет также зависеть от цен на нефть и от саудовского производства в ближайшем будущем. Запасы Эр-Рияда считаются крупнейшими в мире, а увеличивает и сокращает добычу он в зависимости от ценовой политики ОПЕК. МЭА не ожидает значительных изменений уровня добычи нефти в этой стране до 2017 года, поскольку саудовцы хотят получить ценовую стабильность на рынке нефти — около 100 долларов за баррель. Более низкие цены недостаточны для балансирования бюджета Саудовской Аравии, а более высокие могут угрожать перспективам мировой экономики», — утверждает экономист IHS CERA Джим Буркхард.

Но себестоимость добычи на Ближнем Востоке, особенно в Саудовской Аравии, значительно ниже, чем в США. Если цены упадут ниже 75 долларов за баррель, добыча нефти в Соединенных Штатах начнет падать, а не расти. Впрочем, МЭА не ожидает столь резкого падения цен — со среднего уровня 107 долларов за баррель в ближайшие пять лет они могут снизиться до 89 долларов за баррель. Такое снижение не приведет к сокращению бурения сланцевых пластов в США.

«Сохранение высоких цен означает, что американские потребители так и не получат дешевый бензин, — говорит Джим Буркхард. — Но даже с дорогим бензином больше денег будет доставаться американским производителям, которые будут нанимать американских рабочих».

Лондон

Статьи по теме:
Спецвыпуск

Риски разделим на всех

ЕАЭС сталкивается с трудностями при попытках гармонизации даже отдельных секторов финансового рынка

Экономика и финансы

Хороший старт, а что на финише?

Рынок онлайн-займов «до зарплаты» становится драйвером развития финансовых технологий. Однако неопределенность намерений регулятора ставит его развитие под вопрос

Казахстанский бизнес

Летная частота

На стагнирующий рынок авиаперевозок выходят новые компании

Тема недели

Под антикоррупционным флагом

С приближением транзита власти отличить антикоррупционную кампанию от столкновения политических группировок становится труднее