Цена доверия

Редакционная статья

Цена доверия

В мировой практике не принято реструктурировать долги банков. Проблемные банки либо спасает государство, либо их делят на «плохие» и «хорошие», либо просто банкротят. Рассчитаться по долгам наших финансовых институтов, которые не смогли сделать этого сами, государству стоило бы слишком дорого. БТА Банк и Альянс Банк реструктурировали долги на сумму более чем 21 млрд долларов, притом что у нас ВВП составляет порядка 120 млрд долларов. Вывод такой суммы из страны, да еще и в условиях кризиса, имел бы негативные последствия для экономики. К тому же почему за ошибки менеджмента БТА Банка должны платить налогоплательщики?

Для разделения банков на «хорошие» и «плохие» в Казахстане не было законодательной базы. Да и трудно представить себе механизм, который бы позволил при таком делении решить проблему внешних долгов банков. Обычно «плохой» банк используется, чтобы взять на себя «токсичные активы», — этот инструмент позволяет лишь разобраться с ухудшающимся качеством кредитных портфелей.

Но, может быть, стоило просто дать этим банкам обанкротиться? Это было бы дешево и относительно легко. Механизм уже прописан, мы это делали. К тому же они, что называется, сами виноваты. Спасенные банки все равно остаются «больными», их кредитные портфели ужасны, и предстоит еще много работать, чтобы заставить бизнес этих двух банков снова работать. Тем не менее было принято решение о спасении банков и реструктуризации их обязательств.

Здесь надо сказать о том, что российская банковская система оказалась более устойчивой к кризису, поскольку имела большую долю фондирования с внутреннего рынка. Наши банки предпочитали привлекать деньги из-за рубежа. Но их можно понять. Спрос на кредиты был большой, а депозитная база росла очень медленно и не покрывала потребность в финансировании экономики. Нужно учесть, что у нас малочисленное население, и хранить деньги люди предпочитают в стеклянных банках, а не в коммерческих. Доверие к финансовым институтам после трастов и «однодневных» банков 90-х восстанавливалось с большим трудом. У наших регуляторов и банков ушло много времени и сил, чтобы приучить людей хранить деньги в банках, и эта пропаганда была в самом разгаре, когда начался кризис.

Первое, что можно было заметить, когда у БТА, Альянса и Темирбанка начались проблемы, — массовый отток депозитов. На плохие новости о банках наши граждане реагируют незамедлительно — ногами. Когда прошел слух о том, что у БТА отзовут лицензии в феврале 2008 года, за две недели физлица забрали 700 млн долларов депозитов. Резкий отток вкладов из Альянс Банка, начавшийся в 2007 году с началом кредитного кризиса, сразу поставил банк в сложное финансовое положение. Но проблема была шире: в 2008 году рост депозитной базы практически не наблюдался. Проблемы в банковском секторе, естественно, влияли на настроение горожан. И трудно представить себе последствия банкротства двух крупных, так называемых системообразующих, банков в этот момент. БТА к тому же был первым по объему активов. Восстановить доверие к банковскому сектору после такого «провала» было бы крайне сложной задачей.

Сейчас, когда внешнее финансирование остается практически недоступным, банки обратились к внутреннему рынку. Это теперь крайне важный источник фондирования. Но он тоже оказался бы под угрозой, если бы доверие граждан к банкам было подорвано. Такое развитие событий стало бы угрозой для всего банковского сектора.

Когда государство вошло в БТА и Альянс, одной из задач было снятие социальной напряженности. Действительно, какие бы новости ни появлялись на рынке, такой тревоги, как раньше, до вхождения в эти банки, у населения не было. В результате депозитная база некоторых банков активно росла.

Реструктуризация банков стоила денег государству, она стоила денег кредиторам, и она отняла много сил у самого банка, но она не затронула вкладчиков. Более того, они смогли даже заработать, поскольку в проблемных банках подняли ставки по депозитам. И это, помимо прочих, очень важный аргумент в пользу выбора реструктуризации, а не банкротства.

Статьи по теме:
Казахстан

От практики к теории

Состоялась презентация книги «Общая теория управления», первого отечественного опыта построения теории менеджмента

Тема недели

Из огня да в колею

Итоги и ключевые тренды 1991–2016‑го, которые будут влиять на Казахстан в 2017–2041‑м

Казахстан

Не победить, а минимизировать

В Казахстане бизнес-сообщество призывают активнее включиться в борьбу с коррупцией, но начать эту борьбу предлагают с самих себя

Международный бизнес

Интернет больших вещей

Освоение IoT в промышленности позволит компаниям совершить рывок в производительности